去创作

趋势掘金

  • 10246粉丝
  • 99.5万获赞
编号:A0790****

简介:术掘天时,势定乾坤,擅长多因子共振选股法和交易心理按摩,为中小投资者保驾护航,致力于每年让10万散户变成专业投资者!

  • 动态
  • 观点
  • 文章
  • 课程
趋势掘金 04-01 13:07
【关键词:行业研究之“军工”】军工电子:行业景气度先行指标,2025年有望迎来高弹性增长 1、核心逻辑:“十三五”末军工电子企业收入2020Q2迎来环比大幅提升,订单或在2020Q1即迎来高增长,五年计划维度来看目前正处于类似2020Q1位置,且作为上游环节牛鞭效应显著,收入弹性相比下游环节更加明显,未来2年军工电子有望实现超出行业平均水平的高弹性增长。2、市场担心点一:订单持续性。2025年军工订单高增长不仅仅是为了实现“十四五”规划圆满收官,也是为“十五五”装备放量做好准备(从上游电子元器件到下游总装需要一定时间),从上一轮来看,火炬电子宏达电子鸿远电子季度归母净利润从2020Q2开始增长,虽中间环比略有波动,但是在2022Q1~Q2季度归母净利润体量达到高峰,因此我们认为短期订单即使出现波动也不影响未来2年整体的景气度。3、市场担心点二:企业盈利能力。一方面随着降价幅度放缓对盈利能力边际影响较小,另一方面军工电子企业过去扩产明显,盈利能力下滑不仅是因为降价,产能利用率不足也是很重要的因素,2025年若收入大幅增长则规模效应将会非常明显。4、投资策略:重点关注振华科技火炬电子宏达电子鸿远电子航天电器复旦微电。(特别声明:仅供参考,入市有风险,投资需谨慎)
趋势掘金 03-31 11:22
【关键词:“猪周期”】猪价持续低位震荡,重视生猪板块预期差!1、生猪板块:猪价持续低位震荡,重视生猪板块预期差!1)本周猪价震荡,仔猪价格涨速放缓。截至 3 月 29 日,全国生猪均价 14.63 元 /kg,较上周末下跌 0.54%(智农通),行业自繁自养头均盈利约 146 元 / 头,环比基本持平;本周 7kg 仔猪和 50kg 二元母猪价格为 534 元 / 头和 1636 元 / 头,仔猪价格持续上涨后,养户补栏积极性已有所降低,考虑到 2 季度为补栏仔猪淡季,预计后续仔猪价格上涨空间有限。2)供需情况:供应端,本周出栏均重为 128.64kg(环比 + 0.24kg),均重已连续增长 8 周,150kg 以上生猪出栏占比为 4.92%(环比 + 0.21pct),考虑到近期肥标价差已有所回落,后续或进一步加速前期大猪出栏进程;需求端,终端需求弱势,屠企白条走货滞缓,本周日度屠宰样本日均宰杀量环比 + 0.17%。预计近期猪价或呈季节性走弱趋势,且饲料原材料价格上涨带动饲料成本边际上行,行业或再度进入亏损状态。3)重视生猪板块低估值、预期差!在 25 年猪价持续低位 & 成本或难有下降甚至抬升 & 疫情或有所干扰情况下,后续产能去化容易程度及复产难度或再度提升,产能长期仍有望波动去化。从 2025 年头均市值看,其中牧原股份 2000-3000 元 / 头;温氏股份巨星农牧、德康农牧、新希望新五丰唐人神华统股份天康生物低于 2000 元 / 头;估值处在历史相对底部区间(数据截至 3 月 28 日)。标的上,当前阶段,【板块 β 配置、重视核心资产】,龙头标的首推【温氏股份】、【牧原股份】、其次建议关注【新希望】;弹性标的建议关注:【华统股份】、【神农集团】、【天康生物】、【巨星农牧】、【唐人神】、【德康农牧】、【新五丰】等。(特别声明:仅供参考,入市有风险,投资需谨慎)
趋势掘金 03-31 09:04
【关键词“缅甸地震”】2025年3月28日,缅甸发生7.9级强震,震源深度30公里,截至3月29日已造成1644人死亡、3408人受伤,曼德勒地区近3000栋建筑损毁,美国地质调查局预估经济损失或达缅甸GDP的70%。地震导致缅甸稀土、锡矿等关键资源产区受损,缅甸作为全球第三大锡生产国和中重稀土核心进口国(占中国进口量的74.9%),供应链中断风险引发A股市场强烈反应。1. 资源替代与涨价主线稀土:北方稀土600111,开采配额52.5%)、中国稀土000831,中重稀土自给率提升)、盛和资源600392,海外包销渠道保障供应)。锡/锑:锡业股份000960,全球锡储量第一)、华钰矿业601020,锑资源量43万吨)、湖南黄金002155,锑冶炼产能领先)。翡翠:莱绅通灵603900,缅甸翡翠供应链波动敏感标的)。2. 基建与灾后重建工程承包:中国交建601800,中缅铁路核心承建方)、云南城投600239,本土基建订单预期增长)。建材/抗震:博闻科技600883,水泥运输半径优势)、震安科技300767,建筑减隔震技术龙头)。电力修复:华能水电600025,瑞丽江电站输电线路修复)、特变电工600089,变压器市占率超40%)。3. 医疗与应急物资医疗敷料:敷尔佳603966,市占率10%)、奥美医疗002950,出口份额第一)。抗生素:科伦药业002422,6-APA产能全球第一)、川宁生物301301,青霉素中间体龙头)。露营装备:浙江永强002489,帐篷营收80亿元)、牧高笛603908,户外装备专业化厂商)。(特别声明:仅供参考,入市有风险,投资需谨慎)
趋势掘金 04-01 13:07
【关键词:行业研究之“军工”】军工电子:行业景气度先行指标,2025年有望迎来高弹性增长 1、核心逻辑:“十三五”末军工电子企业收入2020Q2迎来环比大幅提升,订单或在2020Q1即迎来高增长,五年计划维度来看目前正处于类似2020Q1位置,且作为上游环节牛鞭效应显著,收入弹性相比下游环节更加明显,未来2年军工电子有望实现超出行业平均水平的高弹性增长。2、市场担心点一:订单持续性。2025年军工订单高增长不仅仅是为了实现“十四五”规划圆满收官,也是为“十五五”装备放量做好准备(从上游电子元器件到下游总装需要一定时间),从上一轮来看,火炬电子宏达电子鸿远电子季度归母净利润从2020Q2开始增长,虽中间环比略有波动,但是在2022Q1~Q2季度归母净利润体量达到高峰,因此我们认为短期订单即使出现波动也不影响未来2年整体的景气度。3、市场担心点二:企业盈利能力。一方面随着降价幅度放缓对盈利能力边际影响较小,另一方面军工电子企业过去扩产明显,盈利能力下滑不仅是因为降价,产能利用率不足也是很重要的因素,2025年若收入大幅增长则规模效应将会非常明显。4、投资策略:重点关注振华科技火炬电子宏达电子鸿远电子航天电器复旦微电。(特别声明:仅供参考,入市有风险,投资需谨慎)
趋势掘金 03-31 11:22
【关键词:“猪周期”】猪价持续低位震荡,重视生猪板块预期差!1、生猪板块:猪价持续低位震荡,重视生猪板块预期差!1)本周猪价震荡,仔猪价格涨速放缓。截至 3 月 29 日,全国生猪均价 14.63 元 /kg,较上周末下跌 0.54%(智农通),行业自繁自养头均盈利约 146 元 / 头,环比基本持平;本周 7kg 仔猪和 50kg 二元母猪价格为 534 元 / 头和 1636 元 / 头,仔猪价格持续上涨后,养户补栏积极性已有所降低,考虑到 2 季度为补栏仔猪淡季,预计后续仔猪价格上涨空间有限。2)供需情况:供应端,本周出栏均重为 128.64kg(环比 + 0.24kg),均重已连续增长 8 周,150kg 以上生猪出栏占比为 4.92%(环比 + 0.21pct),考虑到近期肥标价差已有所回落,后续或进一步加速前期大猪出栏进程;需求端,终端需求弱势,屠企白条走货滞缓,本周日度屠宰样本日均宰杀量环比 + 0.17%。预计近期猪价或呈季节性走弱趋势,且饲料原材料价格上涨带动饲料成本边际上行,行业或再度进入亏损状态。3)重视生猪板块低估值、预期差!在 25 年猪价持续低位 & 成本或难有下降甚至抬升 & 疫情或有所干扰情况下,后续产能去化容易程度及复产难度或再度提升,产能长期仍有望波动去化。从 2025 年头均市值看,其中牧原股份 2000-3000 元 / 头;温氏股份巨星农牧、德康农牧、新希望新五丰唐人神华统股份天康生物低于 2000 元 / 头;估值处在历史相对底部区间(数据截至 3 月 28 日)。标的上,当前阶段,【板块 β 配置、重视核心资产】,龙头标的首推【温氏股份】、【牧原股份】、其次建议关注【新希望】;弹性标的建议关注:【华统股份】、【神农集团】、【天康生物】、【巨星农牧】、【唐人神】、【德康农牧】、【新五丰】等。(特别声明:仅供参考,入市有风险,投资需谨慎)
趋势掘金 03-31 09:04
【关键词“缅甸地震”】2025年3月28日,缅甸发生7.9级强震,震源深度30公里,截至3月29日已造成1644人死亡、3408人受伤,曼德勒地区近3000栋建筑损毁,美国地质调查局预估经济损失或达缅甸GDP的70%。地震导致缅甸稀土、锡矿等关键资源产区受损,缅甸作为全球第三大锡生产国和中重稀土核心进口国(占中国进口量的74.9%),供应链中断风险引发A股市场强烈反应。1. 资源替代与涨价主线稀土:北方稀土600111,开采配额52.5%)、中国稀土000831,中重稀土自给率提升)、盛和资源600392,海外包销渠道保障供应)。锡/锑:锡业股份000960,全球锡储量第一)、华钰矿业601020,锑资源量43万吨)、湖南黄金002155,锑冶炼产能领先)。翡翠:莱绅通灵603900,缅甸翡翠供应链波动敏感标的)。2. 基建与灾后重建工程承包:中国交建601800,中缅铁路核心承建方)、云南城投600239,本土基建订单预期增长)。建材/抗震:博闻科技600883,水泥运输半径优势)、震安科技300767,建筑减隔震技术龙头)。电力修复:华能水电600025,瑞丽江电站输电线路修复)、特变电工600089,变压器市占率超40%)。3. 医疗与应急物资医疗敷料:敷尔佳603966,市占率10%)、奥美医疗002950,出口份额第一)。抗生素:科伦药业002422,6-APA产能全球第一)、川宁生物301301,青霉素中间体龙头)。露营装备:浙江永强002489,帐篷营收80亿元)、牧高笛603908,户外装备专业化厂商)。(特别声明:仅供参考,入市有风险,投资需谨慎)
热股榜
代码/名称 现价 涨跌幅
加载中...
快讯更多
03:33 重大新闻!
03:05 重大新闻!
03:00 重大新闻!
02:40 重大新闻!
加载中...

二维码已过期

点击刷新

扫码成功

请在手机上确认登录

云掌财经

使用云掌财经APP扫码登录

在“我的”界面右上角点击扫一扫登录

  • 验证码登录
  • 密码登录

注册/登录 即代表同意《云掌财经网站服务使用协议》

找回密码

密码修改成功!请登录(3s)

用户反馈

0/200

云掌财经APP下载

此为会员内容,加入后方可查看,请下载云掌财经APP进行加入

此为会员内容,请下载云掌财经APP加入圈子

云掌财经
扫码下载

更多功能与福利尽在APP端:

  • 精选会员内容实时推送
  • 视频直播在线答疑解惑
  • 达人一对一互动交流
关闭
/